รู้จัก กลุ่ม “GRANOLAS” 11 หุ้นซูเปอร์สตาร์ จากยุโรป

กลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า หรือ Magnificent 7 ซึ่งก็คือเหล่าหุ้นเทคโนโลยียักษ์ใหญ่ ในสหรัฐอเมริกา ได้เป็นที่พูดถึงมาตลอด ตั้งแต่เปิดปีมานี้

ด้วยความที่กระแสของ AI และรถไฟฟ้า รวมถึงเทคโนโลยีอื่น ๆ กำลังมาแรง

นั่นจึงทำให้ตัวเลขกำไรของหุ้นเหล่านี้ พากันโตระเบิด และผลักดันราคาหุ้นเหล่านี้ ให้พุ่งทะยานอย่างฉุดไม่อยู่

แต่ในขณะที่ทุกคนกำลังสนใจหุ้นเหล่านั้น ที่ตอนนี้กำลังแพงขึ้นเรื่อย ๆ ในอีกฟากของทวีป ไม่ไกลจากสหรัฐอเมริกา ก็มีหุ้นอีกกลุ่มหนึ่ง ซึ่งกำลังให้ผลตอบแทนดีไม่แพ้กัน

นั่นก็คือ กลุ่มหุ้น “GRANOLAS” จากยุโรป นั่นเอง

แล้วหุ้น GRANOLAS คืออะไร และมีหุ้นไหนอยู่ในกลุ่มนี้บ้าง ?

MONEY LAB จะย่อยเรื่องการเงิน ให้เข้าใจง่าย ๆ

หุ้น 7 นางฟ้า หรือ Magnificent 7 จากทางฝั่งสหรัฐอเมริกา ประกอบด้วย

Nvidia, Meta Platforms, Microsoft, Alphabet, Apple, Amazon และ Tesla

ในขณะที่ ในปี 2020 ทางธนาคาร Goldman Sachs ก็ได้จัดกลุ่มหุ้นใหญ่ของยุโรป ซึ่งมีฐานะทางการเงินแข็งแกร่ง, กำไรเติบโตดี และมีอัตรากำไรสูงอย่างสม่ำเสมอ จำนวน 11 ตัว ที่เรียกรวม ๆ กันว่า GRANOLAS

โดยหุ้นเหล่านั้น ประกอบไปด้วย

- GlaxoSmithKline หรือ GSK บริษัทยา จากสหราชอาณาจักร

- Roche Holding บริษัทยา จากสวิตเซอร์แลนด์

- ASML ผู้ผลิตเครื่องจักรผลิตชิป จากเนเธอร์แลนด์

- Nestlé บริษัทอาหารยักษ์ใหญ่ เจ้าของไมโล, โกโก้ครั้นช์ และนมตราหมี ที่คนไทยคุ้นเคย จากสวิตเซอร์แลนด์

- Novartis บริษัทยาที่ใหญ่ติด Top 3 ของโลก จากสวิตเซอร์แลนด์

- Novo Nordisk ผู้ผลิตยารักษาโรคเบาหวาน จากเดนมาร์ก

- L'Oréal ผู้ผลิตเครื่องสำอางระดับโลก จากฝรั่งเศส

- LVMH อาณาจักรแบรนด์หรูที่ใหญ่ที่สุดในโลก จากฝรั่งเศส

- AstraZeneca บริษัทยาจากสหราชอาณาจักร หนึ่งในผู้วิจัยและผลิตวัคซีน ช่วงโรคระบาด

- SAP ผู้ผลิตซอฟต์แวร์รายใหญ่ จากเยอรมนี

- Sanofi บริษัทยา จากฝรั่งเศส

จะเห็นได้ว่ากลุ่มหุ้น GRANOLAS นั้น มีความแตกต่างจากกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้าเป็นอย่างมาก ตรงที่กลุ่มหุ้น GRANOLAS ไม่ได้มีเพียงแค่บริษัทเทคโนโลยีเพียงอย่างเดียว

แต่กระจายกันอยู่ในหลากหลายอุตสาหกรรม ทั้งอุตสาหกรรมยา, แบรนด์หรู, อาหาร, เครื่องสำอาง และเทคโนโลยี

นั่นจึงทำให้การลงทุนในกลุ่มหุ้น GRANOLAS นั้น มีข้อได้เปรียบจากการลงทุนมากกว่า ในกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้าของสหรัฐอเมริกา อยู่ด้วยกันหลัก ๆ 3 เรื่อง

1. มีการกระจายความเสี่ยงมากกว่า

อย่างที่กล่าวไปข้างต้นว่า กลุ่มหุ้น GRANOLAS กระจายตัวกันอยู่ในหลากหลายกลุ่มอุตสาหกรรม ไม่ได้กระจุกตัวอยู่เพียงแค่อุตสาหกรรมเทคโนโลยี เพียงอย่างเดียว

เพราะฉะนั้น ความเสี่ยงที่หุ้นจะปรับตัวลงทั้งกลุ่ม เวลาที่เกิดเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจ เช่น การขึ้นดอกเบี้ย หรือเศรษฐกิจชะลอตัว จึงค่อนข้างน้อยกว่า

2. มูลค่ายังไม่แพงมาก

ทางเว็บไซต์ Morningstar ได้ทำการเทียบ อัตราส่วน P/E ของกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า และกลุ่มหุ้น GRANOLAS ในช่วงเดือนกุมภาพันธ์ที่ผ่านมา พบว่า

อัตราส่วน P/E ของหุ้น 7 นางฟ้านั้น อยู่ที่ 33.66 เท่า ในขณะที่เหล่าหุ้น GRANOLAS มีอัตราส่วน P/E อยู่ที่ประมาณ 31.13 เท่า เท่านั้น

3. ผลตอบแทนจากเงินปันผลที่น่าดึงดูดกว่า

เหล่าหุ้น 7 นางฟ้า ต้องใช้เงินที่ได้มาจากธุรกิจ ไปกับการลงทุนและพัฒนาเทคโนโลยีของตัวเอง เพื่อให้ทันต่อกระแสเทคโนโลยี ที่เปลี่ยนไปอย่างรวดเร็ว จนแทบไม่เหลือเงินจ่ายปันผล

ตรงกันข้ามกับ เหล่าหุ้น GRANOLAS ซึ่งส่วนใหญ่อยู่ในอุตสาหกรรมยา, อาหาร หรือแบรนด์หรู ที่ไม่ได้เปลี่ยนไปอย่างรวดเร็ว ทำให้เงินที่ได้มาจากการทำธุรกิจ จึงสามารถนำมาจ่ายปันผลคืนให้กับผู้ถือหุ้นได้

เห็นได้จาก หุ้นที่มีอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผล หรือ Dividend Yield ที่มากที่สุดของฝั่งหุ้น 7 นางฟ้าคือ Microsoft ยังอยู่ที่ 0.67%

ในขณะที่ฝั่ง GRANOLAS หุ้นที่ให้ Dividend Yield มากที่สุดคือ บริษัท Sanofi อยู่ที่ 4.01%

แล้วผลตอบแทนจากการลงทุนในหุ้น GRANOLAS ดีแค่ไหน ?

ทาง Morningstar ได้ลองเทียบอัตราผลตอบแทนรวม จากการลงทุน ในกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า และกลุ่มหุ้น GRANOLAS ในช่วงปี 2021 จนถึงวันที่ 19 กุมภาพันธ์ที่ผ่านมา

พบว่า ผลตอบแทนของหุ้น 7 นางฟ้านั้น ให้ผลตอบแทนรวมมากถึง 128% ในขณะที่หุ้น GRANOLAS ให้ผลตอบแทนรวม 103%

แต่ในเรื่องของความเสี่ยงนั้น กลุ่มหุ้น GRANOLAS ถือว่าน้อยกว่าอย่างเห็นได้ชัด

เพราะกลุ่มหุ้น GRANOLAS ในช่วงที่ขาดทุนมากที่สุด ก็อยู่ที่ 24% เท่านั้น ในขณะที่กลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า ในช่วงที่ขาดทุนมากที่สุด สามารถขาดทุนได้ถึง 47% เลยทีเดียว

จากทั้งหมดนี้เอง จะเห็นได้ว่ากลุ่มหุ้น GRANOLAS นั้น มีความน่าสนใจ ไม่น้อยไปกว่าหุ้น 7 นางฟ้าในสหรัฐอเมริกา ที่กำลังวิ่งกันอย่างร้อนแรงอยู่ในตอนนี้

แม้ว่าในเรื่องของผลตอบแทนนั้น กลุ่มหุ้น GRANOLAS จะน้อยกว่าเหล่าหุ้น 7 นางฟ้า แต่ก็ยังมีข้อได้เปรียบอื่น ๆ อยู่

ไม่ว่าจะเป็นความผันผวนที่น้อยกว่า, มูลค่าที่ยังไม่แพงมาก และยังมีการจ่ายปันผลอยู่เรื่อย ๆ

สุดท้ายนี้ถ้าหากถามว่า หุ้นกลุ่มไหนดีกว่ากัน ก็คงต้องขึ้นอยู่กับสไตล์การลงทุนของแต่ละคน โดยถ้าหากใครต้องการเติบโตอย่างรวดเร็ว การลงทุนในหุ้น 7 นางฟ้า ก็ดูจะเป็นทางเลือกที่เหมาะกว่า

แต่ถ้าหากใครอยากจะลงทุน ในหุ้นที่มีความผันผวนน้อยกว่า อย่างเช่น บริษัทในอุตสาหกรรมยา, อาหาร และแบรนด์หรู ในขณะที่ยังอยากทำผลตอบแทนอยู่

การลงทุนในกลุ่มหุ้น GRANOLAS ซึ่งเป็นหุ้นใหญ่ ฐานะการเงินแข็งแกร่ง แต่ราคายังไม่แพงมาก ก็เป็นตัวเลือกที่น่าสนใจเหมือนกัน..

References

-https://blog.syzgroup.com/slow-food-for-thought/anti-fragile-assets-0-0-0

-https://www.morningstar.co.uk/uk/news/246727/how-to-get-granolas-exposure-from-etfs.aspx

-https://en.wikipedia.org/wiki/List_of_largest_biomedical_companies_by_revenue

-https://www.morningstar.com/stocks/europes-version-magnificent-seven-cheaper-diversified-profitable

-https://www.portfoliovisualizer.com/backtest-portfolio#analysisResults

รู้จัก กลุ่ม “GRANOLAS” 11 หุ้นซูเปอร์สตาร์ จากยุโรป | MONEY LAB

กลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า หรือ Magnificent 7 ซึ่งก็คือเหล่าหุ้นเทคโนโลยียักษ์ใหญ่ ในสหรัฐอเมริกา ได้เป็นที่พูดถึงมาตลอด ตั้งแต่เปิดปีมานี้

ด้วยความที่กระแสของ AI และรถไฟฟ้า รวมถึงเทคโนโลยีอื่น ๆ กำลังมาแรง

นั่นจึงทำให้ตัวเลขกำไรของหุ้นเหล่านี้ พากันโตระเบิด และผลักดันราคาหุ้นเหล่านี้ ให้พุ่งทะยานอย่างฉุดไม่อยู่

แต่ในขณะที่ทุกคนกำลังสนใจหุ้นเหล่านั้น ที่ตอนนี้กำลังแพงขึ้นเรื่อย ๆ ในอีกฟากของทวีป ไม่ไกลจากสหรัฐอเมริกา ก็มีหุ้นอีกกลุ่มหนึ่ง ซึ่งกำลังให้ผลตอบแทนดีไม่แพ้กัน

นั่นก็คือ กลุ่มหุ้น “GRANOLAS” จากยุโรป นั่นเอง

แล้วหุ้น GRANOLAS คืออะไร และมีหุ้นไหนอยู่ในกลุ่มนี้บ้าง ?
MONEY LAB จะย่อยเรื่องการเงิน ให้เข้าใจง่าย ๆ

หุ้น 7 นางฟ้า หรือ Magnificent 7 จากทางฝั่งสหรัฐอเมริกา ประกอบด้วย
Nvidia, Meta Platforms, Microsoft, Alphabet, Apple, Amazon และ Tesla

ในขณะที่ ในปี 2020 ทางธนาคาร Goldman Sachs ก็ได้จัดกลุ่มหุ้นใหญ่ของยุโรป ซึ่งมีฐานะทางการเงินแข็งแกร่ง, กำไรเติบโตดี และมีอัตรากำไรสูงอย่างสม่ำเสมอ จำนวน 11 ตัว ที่เรียกรวม ๆ กันว่า GRANOLAS

โดยหุ้นเหล่านั้น ประกอบไปด้วย

GlaxoSmithKline หรือ GSK บริษัทยา จากสหราชอาณาจักรRoche Holding บริษัทยา จากสวิตเซอร์แลนด์ASML ผู้ผลิตเครื่องจักรผลิตชิป จากเนเธอร์แลนด์Nestlé บริษัทอาหารยักษ์ใหญ่ เจ้าของไมโล, โกโก้ครั้นช์ และนมตราหมี ที่คนไทยคุ้นเคย จากสวิตเซอร์แลนด์Novartis บริษัทยาที่ใหญ่ติด Top 3 ของโลก จากสวิตเซอร์แลนด์Novo Nordisk ผู้ผลิตยารักษาโรคเบาหวาน จากเดนมาร์กL'Oréal ผู้ผลิตเครื่องสำอางระดับโลก จากฝรั่งเศสLVMH อาณาจักรแบรนด์หรูที่ใหญ่ที่สุดในโลก จากฝรั่งเศสAstraZeneca บริษัทยาจากสหราชอาณาจักร หนึ่งในผู้วิจัยและผลิตวัคซีน ช่วงโรคระบาดSAP ผู้ผลิตซอฟต์แวร์รายใหญ่ จากเยอรมนีSanofi บริษัทยา จากฝรั่งเศส

จะเห็นได้ว่ากลุ่มหุ้น GRANOLAS นั้น มีความแตกต่างจากกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้าเป็นอย่างมาก ตรงที่กลุ่มหุ้น GRANOLAS ไม่ได้มีเพียงแค่บริษัทเทคโนโลยีเพียงอย่างเดียว

แต่กระจายกันอยู่ในหลากหลายอุตสาหกรรม ทั้งอุตสาหกรรมยา, แบรนด์หรู, อาหาร, เครื่องสำอาง และเทคโนโลยี

นั่นจึงทำให้การลงทุนในกลุ่มหุ้น GRANOLAS นั้น มีข้อได้เปรียบจากการลงทุนมากกว่า ในกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้าของสหรัฐอเมริกา อยู่ด้วยกันหลัก ๆ 3 เรื่อง

มีการกระจายความเสี่ยงมากกว่า

อย่างที่กล่าวไปข้างต้นว่า กลุ่มหุ้น GRANOLAS กระจายตัวกันอยู่ในหลากหลายกลุ่มอุตสาหกรรม ไม่ได้กระจุกตัวอยู่เพียงแค่อุตสาหกรรมเทคโนโลยี เพียงอย่างเดียว

เพราะฉะนั้น ความเสี่ยงที่หุ้นจะปรับตัวลงทั้งกลุ่ม เวลาที่เกิดเหตุการณ์ทางเศรษฐกิจ เช่น การขึ้นดอกเบี้ย หรือเศรษฐกิจชะลอตัว จึงค่อนข้างน้อยกว่า

มูลค่ายังไม่แพงมาก

ทางเว็บไซต์ Morningstar ได้ทำการเทียบ อัตราส่วน P/E ของกลุ่มหุ้น 7 นางฟ้า และกลุ่มหุ้น GRANOLAS ในช่วงเดือนกุมภาพันธ์ที่ผ่านมา พบว่า

อัตราส่วน P/E ของหุ้น 7 นางฟ้านั้น อยู่ที่ 33.66 เท่า ในขณะที่เหล่าหุ้น GRANOLAS มีอัตราส่วน P/E อยู่ที่ประมาณ 31.13 เท่า เท่านั้น

ผลตอบแทนจากเงินปันผลที่น่าดึงดูดกว่า